В условиях динамично развивающейся экономической среды и трансформации налогового законодательства исследование управления налоговыми рисками приобретает особую значимость в контексте налоговой реформы 2025 года. Комплексный характер реализуемых преобразований налоговой системы обусловлен потребностью в создании эффективного инструментария налогового регулирования, способного адекватно реагировать на динамические изменения хозяйственной среды и глобальные экономические вызовы, что предполагает не только совершенствование технических аспектов налогообложения, но и формирование качественно новой парадигмы взаимодействия налоговых органов и налогоплательщиков в условиях цифровой трансформации экономических процессов. Существенные изменения в налоговой системе, цифровизация налогового администрирования и усиление международной налоговой конкуренции создают новые вызовы для хозяйствующих субъектов, требуя разработки эффективных механизмов идентификации, оценки и минимизации налоговых рисков. Актуальность данного исследования обусловлена необходимостью формирования комплексного научно-методического подхода к управлению налоговыми рисками в условиях реформирования налоговой системы, что позволит обеспечить финансовую устойчивость организаций и повысить эффективность налогового планирования. В данной статье рассматриваются теоретические и практические аспекты управления налоговыми рисками в контексте налоговой реформы 2025 года. Анализируются ключевые направления реформирования налоговой системы Российской Федерации, их потенциальное влияние на деятельность хозяйствующих субъектов и возникающие налоговые риски.
Стабильное и эффективное функционирование налоговой системы выступает основополагающим фактором устойчивого развития регионов России. Формирование достаточной доходной базы региональных бюджетов через оптимизацию налоговых поступлений приобретает особую значимость в условиях экономической трансформации и необходимости обеспечения финансовой самостоятельности субъектов РФ. Проблема повышения эффективности налогового администрирования и увеличения налоговых доходов региональных бюджетов становится всё более острой на фоне растущих расходных обязательств регионов, связанных с реализацией социальных программ, инфраструктурных проектов и задач экономического развития. В статье рассматриваются актуальные вопросы оптимизации налоговых поступлений в бюджет Чеченской Республики, анализируются современные практики налогового администрирования и проблемы их реализации на региональном уровне.
Статья посвящена анализу взаимосвязей между бюджетно-налоговой политикой и стабильностью банковского сектора России в контексте экономической нестабильности. На основе эконометрического моделирования панельных данных за 2015 - 2022 гг. по 30 крупнейшим российским банкам исследуется влияние ключевых параметров бюджетной политики (дефицита бюджета, госдолга, налоговой нагрузки) на устойчивость банков, измеряемую показателями достаточности капитала, ликвидности и качества активов. Результаты свидетельствуют о значимом негативном эффекте бюджетного дефицита и госдолга на банковскую стабильность, особенно в периоды экономических шоков. При этом снижение налоговой нагрузки ассоциируется с укреплением банковских балансов. Полученные выводы указывают на необходимость координации бюджетно-налоговой и монетарной политики для обеспечения финансовой стабильности. Даются рекомендации по совершенствованию макропруденциального регулирования с учетом бюджетных рисков.
Введение. В современных сложных экономических условиях весьма остро стоит вопрос повышения доходности финансовых организаций как ключевых субъектов, активизирующих развитие экономического пространства РФ. Доходность банковских операций, которые связаны с выдачей кредитов и сопряжены с рядом рисков, выступает одной из значимых проблем, лежащей в русле отношений с хозяйствующими субъектами. Цель исследования заключается в теоретическом осмыслении и оценке возможностей применения сложившихся подходов к оценке залоговой деятельности в банковском секторе, которые находят своё выражение в современных реалиях, и раскрыть ограничения, которые в этом контексте возникают.
Методы. В работе применяется метод содержательного контент-анализа, который базируется на массиве научных источников, содержащих данные об особенностях оценки залоговой деятельности применительно к современным условиям.
Результаты. В работе констатируется, что в сложившейся практике отсутствуют требования к определению стоимости оценки предмета залога, что влечёт за собой существование оценок по разным видам стоимостей. Доказано, что преимущественным методом в оценке предмета залога выступает дисконтирование рыночной стоимости имущества. Аргументированно раскрыто, что единой методики экспертизы разных объектов залога не сложилось, а существующие методы требуют существенной корректировки и развития механизмов и методов оценки.
Выводы. На основе проведённого анализа обоснованной и необходимой является потребность в выработке требований к подходам и методам оценки объектов залога, существенное развитие методической базы, которая учитывала бы российский и международный опыт оценочной деятельности.
В настоящее время особое внимание уделяется поддержке малого бизнеса как ключевого фактора ускорения регионального развития. Эффективное функционирование всех подсистем компаний, особенно финансовой, напрямую влияет на экономический рост и конкурентоспособность региона. Оценка финансовой безопасности позволяет получить четкое представление об эффективности деятельности предприятия, его финансовом положении и угрозах. В современной практике представлено большое количество методик оценки финансовой безопасности, поэтому важно определить наиболее оптимальные. Целью статьи является проведение сравнительного анализа методик оценки финансовой безопасности предприятий малого бизнеса, предложенных Л. А. Запорожцевой, Р. С. Папехиным и О. Г. Блажевичем, на примере предприятия малого бизнеса Приморского края. В работе использованы материалы российских авторов, изучающих сущность финансовой составляющей и методы ее оценки, применены методы анализа и сравнения. Проводится сравнительный анализ трех методик оценки уровня финансовой безопасности, позволяющих проанализировать текущую финансовую ситуацию и выявить потенциальные риски. Результаты исследования показали, что из рассмотренных подходов методика О. Г. Блажевича наиболее эффективно учитывает динамику финансовых показателей и позволяет более точно выявлять риски, связанные с финансовой устойчивостью предприятий малого бизнеса.
В статье представлены результаты исследования развития суверенных фондов в мировой практике. Суверенные фонды получили широкое распространение, создаются многими странами, предполагающими необходимость формирования резервов сырьевого и несырьевого характера. В практике многих стран распространены сырьевые и несырьевые суверенные фонды, каждый из которых имеет свои специфические черты. Целью работы является исследование организационных основ функционирования суверенных фондов в современных условиях и определение возможности имплементации лучших зарубежных практик управления суверенными фондами в условиях российской экономики. Для достижения поставленной цели акцентировано внимание на причинах создания суверенных фондов в российской и мировой практике; выявлены отличительные характеристики действующих фондов, особенности их управления. При этом использовались общенаучные методы: системный, статистический, сравнительный. Сделаны выводы о роли суверенных фондов отдельных стран, включающие представление собой совокупности ресурсов, которые были накоплены государством, необходимые для достижения определенных макроэкономических целей, имеющие некое обособление от бюджетной системы страны, регулируемые специфическими нормативно-правовыми актами, находящиеся под контролем государства, реализующие различные инвестиционные стратегии и направленные на экономический рост в стране.
На современном этапе использование процедур оценки налоговых рисков является ключевым фактором для повышения эффективности управления финансами организаций. Цель статьи - систематизация подходов к организации функционирования системы внутреннего контроля организации-налогоплательщика, участвующей в налоговом мониторинге, с позиций оценки рисков и использования контрольных процедур. Актуальность исследования обусловлена повышением значимости развития удаленных форм контроля в условиях цифровой трансформации государства. В процессе подготовки статьи использованы общенаучные методы, SWOT-анализ, тематические исследования. В статье обоснована значимость развития налогового мониторинга в контексте реализации национального проекта «Экономика данных»; представлен обзор состава участников налогового мониторинга по отраслям экономики; приведены преимущества участия в налоговом мониторинге для компаний; проведен SWOT-анализ налогового мониторинга как формы налогового контроля; рассмотрены требования к элементам системы внутреннего контроля организаций, участвующих в режиме налогового мониторинга, а также раскрыты особенности внедрения данных процедур в российском регуляторном контексте, указаны критерии оценки зрелости системы внутреннего контроля. Кроме того, уделено внимание описанию преимуществ и перспектив использования налогового мониторинга для повышения прозрачности и эффективности налогового администрирования.
Последнее десятилетие значительно изменило всю экономическую систему страны, переведя традиционные финансовые услугу в цифровой формат. В новых реалиях предприятия отрасли стали внедрять в свою работу главный инструмент конкурентной борьбы - информационно-коммуникационные технологии (ИКТ). В статье рассмотрены основные тенденции и перспективы развития цифровизации российской финансовой системы. Оценивается состояние рынка финансовых технологий в условиях экономических ограничений, введенных в 2022 году в отношении России недружественными странами. Установлено, что российская экономика находится на стадии адаптационного спада. Цифровая трансформация рынка финансовых услуг замедлилась, но в то же время приобрела новые векторы развития. В новой реальности будущее финансовой системы определяется такими направлениями как: внедрение в оборот цифровых финансовых активов, платформинг, развитие новых моделей открытых финансов.
В современном мире одной из ключевых целей развитых стран является достижение технологического суверенитета, которое возможно при эффективном государственном финансовом стимулировании проведения научно-исследовательских и опытно-конструкторских работ (далее – НИОКР). Целью настоящего исследования является оценка инструментов государственного финансового стимулирования проведения НИОКР в контексте достижения технологического суверенитета страны, а также разработка рекомендаций по их совершенствованию. Выполнена оценка общемировых тенденций финансового обеспечения проведения НИОКР, проанализирована динамика общемировых расходов на их проведение, представлен рейтинг стран по объемам финансирования НИОКР, рассмотрены основные зарубежные и отечественные финансовые инструменты государственного стимулирования (гранты, субсидии, венчурное финансирование, государственные гарантии, льготное кредитование, налоговые льготы, государственные закупки НИОКР). Предложены рекомендации (в том числе на основе имплементации лучших зарубежных практик) по проведению дополнительных мероприятий, способных обеспечить достижение технологического суверенитета через финансовое обеспечение проведения НИОКР. Подчеркнута значимость государственного финансового стимулирования проведения НИОКР в целях обеспечения технологического суверенитета.
Мультиголосующие акции – относительно новый финансовый инструмент для мирового финансового рынка и совершенно новый – для российского. Это подтверждается тем, что в России нормативно-правовое ре - гулирование мультиголосующих акций появилось в 2022 г. и пока только для международных компаний. Ввиду этого представляет интерес комплекс причин, побуждающий регуляторов финансовых рынков допускать обращение мультиголосующих акций. В рамках настоящей статьи автором поставлена цель декомпозиции причин обращения мультиголосующих акций на финансовом рынке для оценки возможностей решения стратегических задач развития российской экономики посредством введения в обращение нового финансового инструмента. Достижение данной цели предопределило необходимость выделения четырех блоков причин: финансовых, пространственных, технологических и корпоративных. Крупнейший блок формируют корпоративные причины, связанные с управлением рисками при реализации финансовой политики компании и формировании инвестированного капитала. Блок финансовых причин связан с необходимостью развития финансового рынка и повышения уровня устойчивости финансовой системы. Блок пространственных причин связан с возможностями развития экономики отдельных регионов Российской Федерации за счет дополнительного развития инфра - структуры и повышения налоговых доходов от компаний, регистрируемых в качестве МКПАО, в т. ч. для использования мультиголосующих акций. Блок технологических причин связан с развитием конкуренто - способной экономики, высокотехнологичного производства и снижения уровня зависимости от высокотехнологично импорта. Проведенная декомпозиция позволила автору обосновать перспективную роль мультиголосующих акций в обеспечении финансовой стабильности российского финансового рынка за счет частичного снижения волатильности котировок акций в корпоративном секторе.